バタフライパターン徹底解説｜反転狙いの最強トレード戦略

「トレンド転換、見逃してませんか？」——相場が大きく反転する瞬間を、事前に予測できたら…。そんな願望を叶える手法が、バタフライパターンです。

ただし、このパターンは見た目の複雑さから、多くのトレーダーが途中で諦めがち。「一体どこでエントリーすればいいの？」と混乱するのも無理はありません。

この記事では、難解に見えるバタフライパターンを初心者にもわかりやすく、かつ実戦的に解説していきます！

バタフライパターンとは？｜基本構造と特徴を解説

バタフライパターンとは、相場の転換点を高精度で捉える「ハーモニックパターン」の一種です。

価格が特定のフィボナッチ比率で動くことを前提とした、XABCDという5点構成のチャートパターンで、主に反転ポイント（PRZ：ポテンシャル・リバーサル・ゾーン）を見極めるために使用されます。

バタフライパターンの基本構造【XABCDとPRZ】

バタフライパターンは、以下のようなポイントで構成されます。

• X→A：基準となる初動の波
• A→B：X→Aの78.6%をリトレース（戻し）
• B→C：A→Bの38.2%〜88.6%でリトレース
• C→D：XAの127%〜161.8%のエクステンションで到達する波

この「D点」が極めて重要で、ここが反転を狙うエントリーポイントとなります。PRZはこのD点付近の価格帯を指し、複数のフィボナッチ比率が重なるゾーンのこと。ここで価格が止まり、反発に転じる可能性が高いとされています。

他のハーモニックパターンとの違いとは？

「え？ 他にも似たような名前のパターンがあるよね？」と感じた方も多いでしょう。

たとえば、ガートレーやクラブパターンが代表的ですが、決定的な違いは「D点の位置」です。

バタフライではD点が必ずX点を超えて形成されます。これは、クラブやガートレーパターンでは起こらない特徴であり、より深いリトレースメントと強い反転を想定するため、リスクリワードが高くなる傾向があります。

ただし、この深さゆえに「騙し」も起こりやすく、精緻なラインの引き方や、他のテクニカル指標と組み合わせる分析力が求められます。

バタフライパターンの出現ポイント：FXで特に狙いやすい通貨ペア

バタフライパターンは、値動きの振れ幅が大きい通貨ほど形成されやすく、反転の精度も高くなります。ここでは、実際のFX市場でバタフライを最も狙いやすい通貨ペアと、その理由を整理します。

USDJPY・GBPJPYで出やすい理由

USDJPYとGBPJPYは、バタフライパターンが最も形成されやすい代表格です。理由は次の3点に集約されます。

● トレンドが明確に出やすい流動性の高さ

主要通貨ペアの中でも流動性が高く、一方向に伸び始めると連続波動（XA → BC → CD）がきれいに構築されやすい特徴があります。

● フィボナッチ比率が機能しやすい市場構造

米・英・日というメガ通貨の組み合わせは、機関投資家やアルゴ勢の注文が多く、フィボナッチ比率に沿った反応が出やすい傾向があります。

● 安定したボラティリティでD点反転が明確

特にGBPJPYは上下の振れ幅が大きく、CD波が127.2％〜161.8％まで素直に伸びやすいため、反転ポイント（D点）が非常に機能しやすい通貨です。

ボラティリティの高いクロス円との相性

バタフライパターンは“動く通貨ほど優位性が高い”ため、クロス円は総じて相性が良いです。

● 値幅が大きくCD波が完成しやすい

EURJPY・AUDJPY・CADJPYなどは100pips前後の変動が日常的で、理想的な拡張波（CD）が形成されやすい市場です。

● 反転の勢いが強くリスクリワードが高い

クロス円は投機勢の比率が高いため、D点反転が出ると鋭く戻り、ターゲット1〜2を取りやすい環境が整っています。

● 指標やニュースで理想形が作られやすい

雇用統計や政策金利などの急変動によって、XAやCDが一気に伸び、教科書通りのバタフライが完成しやすい傾向があります。

バタフライが機能しにくい通貨の特徴

すべての通貨でバタフライが同じように機能するわけではありません。以下の特徴がある通貨は明確に不向きです。

● ボラティリティが低く“伸びない”通貨

EURCHF・USDCHFなどは値幅が小さく、CD波が161.8％まで届かず、パターンが途中で失速しやすいです。

● スプレッドが広くノイズが多い通貨（エキゾチック）

トルコリラ・南アランド・メキシコペソなどは形が乱れやすく、フィボナッチ反応も不安定なため、バタフライ戦略には向きません。

● 経済イベントで“一方的に”走りすぎる市場

GBP系の一部や仮想通貨は、トレンドが一方向に吹き上がるとD点反転が発生せず、延々と伸び続けるケースが多いです。バタフライ前提の「反転狙い」とは相性が悪くなります。

バタフライパターンの使い方｜トレンド転換の見極め方

バタフライパターンを活用する最大の目的は「反転ポイント＝トレンドの転換点を先読みする」ことです。

チャート上でのD点を正確に見極め、そこから逆方向へ価格が動き出すタイミングでエントリーを狙うという、極めて戦略的な使い方が求められます。

チャートでの具体的なバタフライパターンの形成条件

バタフライパターンの条件には厳格なフィボナッチ比率が存在します。

以下が基本的な形成条件です。

• B点：XAの78.6%リトレースメント付近
• C点：ABの38.2%～88.6%リトレースメント
• D点：
  • XAの127%～161.8%エクステンション
  • BCの161.8%～261.8%エクステンション

この構成比率が成り立っていない場合、パターンとしては未成立と判断されます。

特にD点は、トレーダーにとっての「最重要監視ポイント」であり、この位置がPRZに該当します。

「PRZに価格が到達したぞ！…でも入っていいの？」と迷った時は、MACDやRSIといった他のテクニカル指標を併用することで、より確度の高い判断が可能です。

エントリーポイントと損切りラインの設定方法

バタフライパターンでのエントリータイミングはズバリ、D点に価格が接触した瞬間から、その直後。

より安全を期すなら、反転の兆候（陽線・陰線の転換、ローソク足パターンなど）を確認してからでも遅くはありません。

損切り（ロスカット）ラインは、D点の少し外側、つまりX点を明確に超えてしまった位置に設定します。これはパターンが崩れた証拠とみなされ、即座に撤退する判断が必要になります。

利益確定ポイントは、以下のように2段階で設定するのが一般的です

• 第一ターゲット：ADの0.382ライン付近
• 第二ターゲット：ADの0.618ライン付近

この段階的な利益確定により、過剰な期待による利益の取り逃しを防げますし、心理的にも安定したトレード運用が可能になります。

バタフライパターンのエントリーポイント

バタフライパターンは、D点での反転を狙うことで高いリスクリワードを確保できる強力な手法です。しかし、単に形が完成しただけでエントリーすると精度がブレやすくなります。ここでは、実践的に勝率を上げるためのエントリーポイントと、その根拠を解説します。

D点反転を狙う逆張りエントリー

最も安定するのは「D点からの逆張り反転エントリー」

D点反転こそ、バタフライの本命エントリーです。

■ フィボナッチ127.2％〜161.8％の反応を確認する

このゾーンは反転確率が最も高い

バタフライはCDが大きく伸びるため、D点は以下のどちらかに来やすいです。

• 127.2％
• 161.8％

この価格帯で反転シグナルが出れば、優位性が一気に高まります。

■ ローソク足の反転シグナルを待つ

✓ ピンバー　✓ 包み足　✓ 長いヒゲ

1本でも反転足が出てから入るだけで損切りが大きく減る。

■ 成り行きより“分割エントリー”が最適

バタフライは誤差が出やすい → 分割が強い

• 127.2％で1回入る
• 161.8％に近づいたらもう1回

この2段構えが最も安定します。

ネックライン・直近高安値との併用

水平線が重なると“根拠が倍になる”

バタフライはD点だけで入ると精度が荒れます。 必ず「水平ライン」と組み合わせてください。

■ 直近高値・安値と重なるポイントは高確率ゾーン

機関投資家が利確・反転注文を置きやすいエリア

直近高値／安値とD点が重なる場合、反転の強さが増し、成功率が跳ね上がります。

■ ネックラインとの合流点は“最強の反転ポイント”

根拠が二重になる

• ダブルトップのネックライン
• 三尊のネックライン

これとD点が合流する局面は、極めて強い反転サインです。

■ 水平線を割れない場合は見送り

D点より水平線の攻防を優先せよ

水平線のブレイクが強い相場では、バタフライが“機能しません”。 見送りも戦略です。

他のインジケーター（MA・RSI・BB）との組み合わせ

バタフライ単体は万能ではない。根拠を積むほど勝率が安定する。

■ MA（移動平均線）：トレンド方向を必ず確認

反転パターンとはいえ、トレンドが強すぎると簡単に否定されます。

• 短期MAの傾きが緩やか
• ローソク足がMAに近づく

このタイミングで入ると精度が高い。

■ RSI：逆張りの過熱感チェック

D点でRSIが70以上 / 30以下 → 反転確率UP

RSIが落ち着いている時はパターンが崩れやすいので注意。

■ ボリンジャーバンド（BB）：バンドウォーク終了の判断

バンドウォーク停止＝反転初動の合図

CD波の終盤はBB±2σ・±3σに張り付くことが多い。 → 張り付きが止まった瞬間、反転の初動が出やすい。

つまり、バタフライは「D点＋水平線＋インジ併用」で精度が化ける。

バタフライパターンが機能しやすい相場環境と時間足

バタフライパターンは、どの相場でも機能するわけではありません。“動きが偏り、過剰に伸びてから反転する”という性質があるため、相場環境と時間足の選択が勝率を大きく左右します。ここでは、特に機能しやすい局面と、避けるべき状況を整理します。

トレンド終盤の反転局面で強い理由

バタフライの本領は“トレンド終盤の過伸び”

バタフライパターンが最も威力を発揮するのは、トレンド終盤のオーバーシュート（過伸び）局面です。

CD波が“過熱しやすい”ためD点まで伸びる

バタフライは深いCD（161.8％）が前提。勢いだけの伸びに強い。

バタフライは他のハーモニックよりも深さ（＝伸び）を要求します。 そのため、トレンド終盤の「止まりづらい伸び」がCD波を完成させやすく、D点での反転の条件が揃いやすくなります。

大口の利確と逆張り勢が重なるため反転が鋭い

D点は“大口の利確＋個人の逆張り”が重なる価格帯

トレンド終盤では、

機関投資家の利確

ポジション調整

逆張り勢の新規参入

が重なるため、D点で鋭く反転しやすいことが特徴です。短期間で大きな値幅が取れるのもこの局面です。

テクニカルが効きやすくなるタイミングが一致する

RSI・BB・MAが揃って“反転サイン”を点灯しやすい

過熱したトレンドは、

RSIのオーバーシュート

ボリンジャーバンドのバンドウォーク停止

短期MAとの乖離収縮

など、複数のテクニカルが同時に反転を示唆しやすい環境です。

これがバタフライの精度を押し上げます。

時間足による成功率の違い（5分・1時間・日足）

時間足でバタフライの完成度と勝率は大きく変わる

5分足：ノイズが多く、精度は最も低い

短期足は「ランダム」に近い。フィボ比率が崩れやすい。

5分足は市場ノイズが極端に多く、フィボナッチどおりの波形になりづらい特徴があります。

反転しても伸びない

逆行してすぐ戻される

こうした理由で、バタフライ本来の優位性が出ません。

1時間足：最もバランスが良く、実践向きの時間足

波形の綺麗さ × 反応の素直さ → 実戦向けNo.1

1時間足は短期〜中期の値動きがバランス良く反映され、

XA → AB → BC → CD が綺麗に出る

反転の初動も素直に伸びやすい

総合的に見て、最も狙いやすい時間足です。

日足：成功率が高いが、エントリーレア度も高い

成功率◎、リスクリワード◎、でも“めったに出ない”

日足で完成するバタフライは、反転幅もリターンも非常に大きいです。しかし、完成までに多くの時間を要するため、

1〜2か月に1回レベルでしか出ない

機会損失が多い

という特徴があります。

レンジ相場では使わない方がいい理由

バタフライは“トレンドの過伸び”が前提 → レンジは完全に不向き

波形が浅く、フィボナッチ比率が崩れやすい

レンジの波形は浅く、D点の深さ（161.8％など）に届かない

レンジ相場では高値・安値の幅が狭く、CD波が深く伸びません。そのため、バタフライの定義を満たしづらく、そもそもパターンが機能しません。

反転ではなく“ノイズ反発”になるため根拠が弱い

レンジ内の反発は、本質的に「意味がない」反応

レンジの値動きは短期売買の攻防に過ぎず、D点としての意味を持つ反転ではありません。 結果として、反転しても伸びず、期待値を出せません。

無駄な損切りが増えるだけで期待値が消える

・形ができたように見えても急に割られる
・ブレイク時にストップ狩りを受けやすい

レンジではバタフライを狙ってもメリットがなく、むしろ「無駄な損切りが増えて期待値が下がるだけ」です。レンジ時は狙わない判断が正解です。

結論：バタフライが機能するのは「トレンド終盤の過伸び × テクニカル過熱 × 時間足1H」。これ以外は狙わない方が期待値が高い。

バタフライパターンのよくある質問