【外国為替市場の動向】2024/1/29

USD/JPY

1月26日（金曜日）、米ドルは円に対して0.3％上昇し、148.06円となりましたが、週間では0.3％下落しました。米国の個人消費支出（PCE）価格指数は12月に前月比0.2％上昇し、11月には0.1％下落したことが確認されました。PCE価格指数は前年比2.6％上昇し、11月と同じです。12月の統計はアナリストの予想と一致し、年間インフレ率は3カ月連続で3％を下回りました。これにより、追加の政策引き締めは除外されました。インフレ統計の発表後、市場ではFRBが3月に利下げしない場合、5月の会合で初めての利下げが約90％の確率で行われるとほぼ確信しています。今週、市場は1月の非農業部門雇用統計、連邦公開市場委員会（FOMC）会合、財務省のリファイナンス発表など、FRBの利下げ決定を裏付ける重要な指標の発表を待つことになります。テクニカルグラフの観点から見ると、米ドル/円は依然として日足レベルチャートを上回る重要な抵抗線である149.17に閉じ込められており、11月から12月にかけての下落からの76.4％のリトレースメントである149.17ですが、14日の勢いは強気のバイアスがかかっているため、USD/JPY は現在弱気ではありません。

AUD/USD

1月26日（金曜日）、AUD/USDは0.6576で横ばいを維持しました。先週の米国のGDPと個人消費支出（PCE）のデータは、米国経済が第4四半期に予想を上回る成長を遂げ、個人消費が強固であることを示し、FRBが予想していた悲観的な予測を打ち消しました。積極的な利上げ後に景気後退が起こる可能性があり、これが3月の米国利上げの予想確率の大幅な低下につながり、これも米ドルの安定に寄与しています。依然として米ドルの動向が豪ドルに影響を与えており、豪ドルには当面、米ドルに関連する基本的な経済要因がそれほど多くないため、豪ドルの動向は主に米ドルに左右されます。日足チャートでは、豪ドル/米ドルは引き続き狭い値幅で推移しており、変動幅は主に0.6520～0.6600に集中しています。テクニカル指標は依然としてマイナス圏にあり、豪ドル安を示していますが、RSI（相対強さ指数）は売られ過ぎゾーンに位置しており、わずかに消極的です。豪ドルのショートの勢いも鈍化しています。豪ドル/米ドルのトレンドは引き続き狭い範囲での変動が予想されます。