USD/JPY
6月17日（月曜日）、ニューヨーク時間帯において、ドル/円は0.2%上昇し、157.73円まで上昇しました。日本円は依然として34年ぶりの安値に接近しており、先週末に日本銀行が大規模な債券購入縮小を開始する意向を示したものの、その規模は限定的であり、円への刺激は限定的であるとの見方が強まっています。現在、トレーダーは日本当局が円の支援策を取る兆候を注視しています。
MonexのGiven氏は「現時点では、この通貨ペアのすべての基本的な要因がドルに有利です。わずかな波乱はありますが、全体的なトレンドは3月や4月よりも安定しています」と述べました。「私は、通貨当局が160円付近でさらに発言することを予想していますが、現時点では日本銀行が再び介入するコストは非常に高いと考えられます。ある程度の段階に達すると、その価値がなくなる可能性があります」とも語りました。日足チャートでは、ドル/円は慎重にわずかな上昇を続け、最近の強力な抵抗レベルである158円をテストしています。このレベルを突破すれば、ドル/円は4月末の高値を目指してさらに上昇する可能性があります。逆に、158円レベルで押し戻される場合は、利益確定の売り圧力に警戒する必要があります。
AUD/USD
6月17日（月曜日）、豪ドル/米ドルは0.6586から0.6620のレンジで揺れ動き、終値は横ばいでした。最近、米国の利回りの上昇が豪ドルの上昇を抑制していますが、一方でオーストラリア準備銀行が比較的高い利率を長期間維持している姿勢は、豪ドルに対する買い要因となっています。インフレの抑制が固く、利率先物市場は今年の利下げ幅を15ベーシスポイントにとどめると予測しています。オーストラリア準備銀行は火曜日に通貨政策の決定を行います。市場では、オーストラリア準備銀行が利率を現在の4.35%で維持し、バランスの取れた見通しを維持すると見られており、あらゆる可能性を排除しないとされています。
道明証券のアナリストは「オーストラリア準備銀行は方針を変更しないと予想しており、長期間にわたる高利率政策はインフレを抑制するのに役立つと考えています」と述べています。「準備銀行は政策を微調整する意向はないと示していますが、第二四半期のCPIにリスクがある場合、ホーク的な見方となるでしょう」とも述べています。スワップ市場は、今年の利下げが確実視されていないことを示し、12月末までに利下げされる確率は60%とされています。最も可能性が高い利下げ時期は2025年4月とされています。市場はオーストラリア準備銀行が2025年4月まで利下げを行わないと見込んでいます。金利差から生じる利点は、最終的に投資家の注目を引きます。今日はオーストラリア準備銀行の金利会議からのニュースに注目です。日足チャートから見ると、豪ドル/米ドルは0.6580近辺で強いサポートを得ており、この水準を支えにして上昇の勢いを維持しています。一方でこのサポート水準を割れば、豪ドルは弱含みに転じる可能性があります。
